从监管层态度看未来互联网金融发展方向是怎么样

      互联网金融已经成为支持小微企业发展的重要资金来源。日前，银监会业务创新监管协作部主任王岩岫在第二届中国互联网金融高层论坛上表示，互联网金融的定位相对清晰，要坚持小微定位，符合小微金融需求。

      在此之前，监管层已经多次发声，对互联网金融，特别是互联网借贷行业，做出了一系列的要求，总结下来，主要包括几点：一是线上线下合规一致，二是信息充分披露，三是重视投资者保护，四是守住风险底线，五是坚持小微服务定位。

      那么根据监管层的要求，结合互联网借贷行业的现状，对未来的行业走势，可以作出以下推断：

1.    宝类产品政策风险大，信息不对称是硬伤

      余额宝被视为引爆互联网金融的标志性产品，因此引来无数追随者纷纷效仿，但是大部分都是只学其型，未学其质，取上一个某某宝的名字，在未向投资者披露任何信息或少量借款方信息时，就大肆面向投资者集资。由此也引发了现在互联网借贷行业的大量违规事件，自融，假标，跑路等等现象频发，因此也不难理解监管层要求信息披露充分的理由。

      未来互联网借贷行业，必然是会要求相关网站充分展示借款方相关信息，目前流行的宝类产品在政策风险下将逐渐消失。就目前行业内信息披露来看，只有少数网站能做到在投资者投资前，披露借款方部分信息，当然这也与网站选择的借款方来源是否愿意披露自身信息，有很大关系，当前能做到完整展示借款方信息，且借款方非常愿意展示自身信息的。

2.    第三方资金托管是必然，未雨绸缪很重要

      目前引起大量平台跑路的原因，除了信息不对称有机可乘之外，更大的隐患来源于所有资金全部归集于相关网站方，并没有处于有相关资质的正规金融机构监管之下，如何调用完全不归投资者决定，而是由网站方随意调配。因此监管层才会硬性表态，资金托管是必须步骤。

      目前有资金托管资质，且有整套系统支持的，主要是第三方支付公司，如易宝支付，汇付天下等。资金托管后，可有效屏蔽网站方擅自挪用投资者资金，保护投资者银行卡号，支付密码等关键信息不被泄漏。

      但是遗憾的是，由于费用较高，网站需整体披露自身业务等各种原因，接入资金托管的网站平台少之又少，只有少数平台有接入。

3.    大额借款业务被取消，行业整体被强制转向小额业务

    “互联网金融不适宜做大额融资的集资平台，也不应是大客户的‘提款机’，更不能规避国家产业政策，介入落后淘汰领域。” 银监会业务创新监管协作部主任王岩岫表示，互联网金融还是要坚持小微定位，坚持做好小微化、小规模、小标的的金融服务，将互联网的技术用于分散风险、降低融资成本和金融可持续性，而不是简单地将网站平台作为集资平台。因此，互联网企业、金融企业要探索为小微金融需求提供更多快捷、经济实用的金融产品。

     互联网借贷公司目前来说还没有良好的结构体系来支撑其做单笔大金额的借贷标的，风险过于集中于单个借款方，现在部分平台动则上千万，上亿的标的，着实令人担忧，且已有大量大金额标的平台频繁暴雷。

     总体来说，监管层是鼓励健康的互联网金融平台开展业务，良性发展的。只是互联网金融始终要把投资者的权益保护放在核心地位，这样才能保证这个行业长久，健康，有序的发展下去，为国家经济发展做出自己应有的贡献，hellomoney！